Cnova N.V. annonce le rapprochement de ses activités brésiliennes avec Via Varejo

Cnova N.V. annonce le rapprochement de ses activités brésiliennes
avec Via Varejo

AMSTERDAM, le 8 août, 2016, 23h25 CEST - Cnova N.V. (NASDAQ & Euronext Paris: CNV; ISIN: NL0010949392) (« Cnova » ou la « Société ») annonce avoir conclu, en date du 8 août 2016, un Contrat de Rapprochement définitif (le « Contrat ») avec Via Varejo S.A. (« Via Varejo ») portant sur le rapprochement de sa filiale brésilienne, Cnova Comércio Eletrônico S.A. (« Cnova Brazil »), et Via Varejo (le « Rapprochement »).

Selon les termes de ce Contrat, Cnova recevra, en contrepartie de la totalité de sa participation dans Cnova Brazil, environ 97 millions de ses propres actions actuellement détenues par Via Varejo (soit près de 22% de son capital) ainsi qu'un complément en numéraire d'environ 5 millions de dollars sous réserve des ajustements habituels réalisés lors de la réalisation effective du Rapprochement tels que prévus dans le Contrat. En outre, Cnova recevra le remboursement du prêt d'actionnaire accordé par Cnova à Cnova Brazil estimé à environ 157 millions de dollars au 30 juin 2016.

Ces conditions financières, y compris le montant total en numéraire du prêt d'actionnaire plus du complément en numéraire, sont en ligne avec celles communiquées le 12 mai 2016.

En lien avec l'opération, Casino Guichard-Perrachon (« Casino »), qui contrôle Cnova, a accepté de lancer, sous la seule réserve de la réalisation du Rapprochement, des offres publiques pour acquérir les actions ordinaires en circulation cotées sur le NASDAQ et sur Euronext Paris au prix de 5,50 dollars par action (ou, pour l'offre publique sur les actions cotées sur Euronext Paris, de l'équivalent en euros). Par accord séparé, Companhia Brasileira de Distribuição (actionnaire minoritaire de Cnova) a accepté de ne pas participer à l'offre et de ne pas céder ses titres Cnova avant la réalisation des offres publiques.

A l'issue de la transaction, Cnova se recentrera sur Cdiscount, qui bénéficie à la fois d'une position forte sur son marché, d'un business model efficace et éprouvé, d'une dynamique commerciale satisfaisante, ainsi que de perspectives de croissance élevée. Via Varejo deviendra l'actionnaire unique de Cnova Brazil, qui exploite les sites Extra.com.br, Pontofrio.com et Casasbahia.com.br, et cessera d'être actionnaire de Cnova.

Prochaines étapes

Cnova estime que le Rapprochement devrait être réalisé au cours du quatrième trimestre 2016, rapidement après la réalisation des conditions suspensives prévues dans le Contrat incluant, entre autres, l'approbation du Rapprochement par les assemblées générales d'actionnaires de Via Varejo et de Cnova.

Casino s'est engagée à initier les offres publiques dans la foulée de la réalisation du Rapprochement.

Conseils de Cnova

Cnova a été conseillée par BNP Paribas. Eight Advisory a agi en qualité d'expert indépendant désigné par le Comité de Transaction.

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A propos de Cnova N.V.
Cnova N.V., un des leaders mondiaux de la vente en ligne, offre à ses 14 millions de clients actifs des produits qu'ils peuvent acheter sur ses sites marchands à la pointe de l'innovation : Cdiscount en France, au Brésil, et en Côte d'Ivoire ; Extra.com.br, Pontofrio.com et Casasbahia.com.br au Brésil. Cnova N.V. propose à ses clients près de 37 millions d'articles à des prix très attractifs, plusieurs options de livraison rapides et commodes, ainsi que des solutions de paiement pratiques. Cnova N.V. fait partie du Groupe Casino, groupe de distribution mondial. Les communiqués de Cnova N.V. sont disponibles à l'adresse www.cnova.com. Les informations disponibles ou accessibles depuis les sites mentionnés ci-dessus ne font pas partie de ce communiqué de presse.
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Déclarations prospectives

Le présent communiqué de presse contient des déclarations de nature prospective (forward-looking statements). Ces déclarations prospectives sont généralement identifiables par le fait qu'elles utilisent des termes tels que « anticiper », «supposer », « croire », « continuer », « pouvoir », « estimer », « s'attendre à », « avoir pour objectif », « planifier », « potentiel», « prédire », « projeter », « futur », « rechercher » ou de termes ou expressions similaires. Des exemples de déclaration de nature prospective incluent, mais ne se limitent pas à, des déclarations faites dans ce communiqué au sujet de la possibilité, du calendrier et des conditions de la transaction envisagée décrite dans ce communiqué et de l'offre par Casino y afférente sur les actions de Cnova en circulation. Les déclarations prospectives contenues dans le présent communiqué de presse sont fondées sur les attentes et les prévisions actuelles de la direction de Cnova et sont sujettes à de nombreux risques, incertitudes et changements de circonstances, difficilement prévisibles et généralement en dehors du contrôle de Cnova. D'importants facteurs peuvent impliquer que les résultats effectivement réalisés par Cnova diffèrent significativement de ceux qui sont exprimés dans les déclarations prospectives. Ces facteurs comprennent notamment : la capacité à parvenir à un accord définitif sur les transactions présentées dans ce communiqué ; la capacité à réaliser les transactions présentées dans ce communiqué ainsi que le calendrier de telles transactions ; l'évolution de l'environnement économique, commercial, concurrentiel, réglementaire au niveau mondial, national, régional ou local ; ainsi que d'autres facteurs décrits dans la section « Facteurs de risque » du rapport annuel dans le formulaire 20-F pour l'exercice clos le 31 décembre 2014 déposé auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission le 31 mars 2015, et dans tout autre document déposé auprès de celle-ci. Les déclarations prospectives contenues dans le présent communiqué de presse sont données uniquement à la date du présent communiqué de presse. Les facteurs ou événements susceptibles d'entraîner une variation significative des résultats effectivement réalisés par Cnova par rapport aux déclarations contenues dans le présent communiqué de presse sont aléatoires, de sorte qu'il n'est pas possible pour Cnova d'anticiper tous ces facteurs ou événements. En dehors de toute obligation légale ou réglementaire à sa charge, Cnova ne prend aucun engagement de publier des mises à jour des déclarations prospectives, que ce soit en raison d'éléments nouveaux ou d'évolutions postérieures ou de toute autre circonstance.

Avertissement important à l'attention des actionnaires et des investisseurs

Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre en vue de l'acquisition, ni une sollicitation en vue de la vente de titres financiers. Les investisseurs sont invités à prendre connaissance des documents d'information relatifs à l'offre si et quand ceux-ci deviendront disponibles dans la mesure où ils contiendront des informations importantes.

L'éventuelle offre publique portant sur les actions ordinaires de Cnova, au nominal de 0,05 euro par action, décrite dans le présent communiqué n'a pas été initiée et pourrait ne pas l'être. Si l'offre venait à être déposée, Casino déposerait une déclaration d'offre sur formulaire TO auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis d'Amérique (la «SEC») et Cnova déposera en temps utile une déclaration de recommandation de l'offre sur formulaire 14D-9. Casino déposera auprès de l'Autorité des marchés financiers (« l'AMF ») un projet de note d'information relatif à l'offre et Cnova déposera en temps utile un projet de note d'information en réponsenincluant la recommandation de son conseil d'administration. Tout document d'offre et tout document contenant une recommandation relative à l'offre contiendront des informations importantes que les investisseurs devront lire attentivement avant de prendre une quelconque décision quant à l'éventuelle offre publique d'achat. Les documents d'offre et autres documents que Casino et / ou Cnova pourraient déposer auprès de la SEC ou de l'AMF seront disponibles pour tous les investisseurs et les actionnaires de Cnova sans frais sur www.groupe-casino.fr et www.cnova.com. Sauf pour disposition contraire légale, ces documents (et tous les autres documents d'offre déposés auprès de la SEC et de l'AMF) seront également disponibles sans frais sur le site web de la SEC: www.sec.gov et de l'AMF www.amf-france.org. Les documents pourront également être obtenus auprès de Cnova sur demande écrite envoyée au services des relations investisseurs, WTC Schiphol Airport, Tower D, 7th Floor, Schiphol Boulevard 273, 1118 BH Schiphol, Pays-Bas, numéro de téléphone [phone].

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Source: Cnova N.V. via Globenewswire

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